企業境外投資管理辦法之備案常見問題解析

根據《企業境外投資管理辦法》規定，筆者將其中境外投資政府審批手續的核心內容更加通俗和精煉的展現出來，供相關企業和人士參考。本文主要關注境外投資備案的基本監管政策和辦理要求，以問答方式向大家呈現。

1.敏感國家和地區有哪些？

商務部所指的敏感國家和地區通常指與中華人民共和國未建交的國家、受聯合國制裁的國家。必要時，商務部可另行公布其他實行核準管理的國家和地區的名單。國家發改委所指的敏感國家和地區包括（一）與我國未建交的國家和地區；（二）發生戰爭、內亂的國家和地區；（三）根據我國締結或參加的國際條約、協定等，需要限制企業對其投資的國家和地區；（四）其他敏感國家和地區。從商務部系統公示的信息看，境外投資敏感國家和地區一般包括不丹、斯威士蘭、梵蒂岡、帕勞、馬紹爾群島、圖瓦盧、瑙魯、海地、洪都拉斯、危地馬拉、巴拉圭、伯利茲、圣基茨和尼維斯、圣盧西亞、圣文森特和格林納丁斯、也門、朝鮮、利比亞、蘇丹、索馬里、剛果（金）、伊拉克、中非共和國、南蘇丹等。

2. 敏感行業有哪些？

一、 武器裝備的研制生產維修

二、 跨境水資源開發利用

三、 新聞傳媒

四、 根據《國務院辦公廳轉發國家發展改革委 商務部 人民銀行 外交部關于進一步引導和規范境外投資方向指導意見的通知》（國辦發〔2017〕74號），需要限制企業境外投資的行業：（一）房地產（二）酒店（三）影城（四）娛樂業（五）體育俱樂部（六）在境外設立無具體實業項目的股權投資基金或投資平臺

3. 敏感類“武器裝備的研制生產維修”具體指哪些境外投資活動？

主要是指以下境外投資活動：武器裝備的研發、生產、維修、保障等。

4. 敏感類“跨境水資源開發利用”具體指哪些境外投資活動？

主要是指以下境外投資活動：在流經兩國或兩國以上國境的河流上進行水資源開發利用。

5. 敏感類“新聞傳媒”具體指哪些境外投資活動？

主要是指以下境外投資活動：新建或并購涉及時政且對國家安全有重要影響的境外新聞機構（包括新聞網站）、出版機構、廣播電視機構等，但不包括以下境外投資項目：境內新聞機構、出版機構、廣播電視機構等在境外設立分支機構、向境外分支機構日常運營增資等。

6. 敏感類“房地產”具體指哪些境外投資活動？

主要是指以下兩類境外投資活動：（1）從境內投入資產、權益或提供融資、擔保等，在境外新建或并購住宅、商業地產項目以及并購用于建設住宅或商業地產的土地；（2）從境內投入資產、權益或提供融資、擔保等，在境外新建或并購房地產企業、向境外既有房地產企業增加投資、投資境外房地產信托基金等。但是，不包括以下六類境外投資活動：（1）投資物業管理、房地產中介服務；（2）新建或并購企業自用的辦公場所、員工宿舍等；（3）投資用于實體產業的基礎設施建設和建筑開發，例如產業園、科技園、倉儲物流園、海外倉等；（4）建筑企業以獲取工程承包合同為目的，對擬承建的項目進行小比例投資；（5）已依法合規取得發展改革部門核準文件或備案通知書，但尚未完成的項目；（6）既不涉及境內投入資產、權益，也不涉及境內提供融資、擔保等，全部從境外募集資金的項目。

7. 敏感類“酒店”具體指哪些境外投資活動？

主是指以下境外投資活動：從境內投入資產、權益或提供融資、擔保等，新建或并購星級酒店、旅游度假村、商務酒店、一般旅館等，但不包括以下四類境外投資活動：（1）投資不持有酒店物業資產的酒店管理業；（2）投資不含住宿的餐飲業；（3）已依法合規取得發展改革部門核準文件或備案通知書，但尚未完成的項目；（4）既不涉及境內投入資產、權益，也不涉及境內提供融資、擔保等，全部從境外募集資金的項目。

8. 敏感類“影城”，具體指哪些境外投資活動？

主是指以下境外投資活動：新建或并購境外電影院、院線公司。

9. 敏感類“娛樂業”具體指哪些境外投資活動？

主是指以下境外投資活動：（1）新建或并購境外室內娛樂設施（歌舞廳、電子游藝廳、網吧等）；（2）新建或并購境外游樂園、主題公園等；（3）新建或并購境外彩票公司。

10. 敏感類“體育俱樂部”具體指哪些境外投資活動？

主要指以下境外投資活動：新建或并購雇傭（或租用）運動員從事體育競技、表演、訓練、輔導、管理的組織、機構、企業等。

11. “在境外設立無具體實業項目的股權投資基金或投資平臺”具體指哪些敏感類境外投資活動？

主要是指以下境外投資活動：從境內投入資產、權益或提供融資、擔保等，在境外設立無具體實業項目的股權投資基金或投資平臺，但不包括以下兩類境外投資活動：（1）既不涉及境內投入資產、權益，也不涉及境內提供融資、擔保等，全部從境外募集資金的股權投資基金或投資平臺；（2）境內金融企業已取得國內金融監管部門批準的情況下，在境外設立無具體實業項目的股權投資基金或投資平臺。

12. 在取得備案通知書時不屬于敏感項目，但目前被列入敏感行業范圍，是否需要辦理核準手續？

不需要。但是，如果根據規定需要辦理變更手續的，在變更時需按以下情形分類處理：（1）如果企業擬變更建設規模、建設內容，特別是新增該敏感行業的建設規模、建設內容的，則應按新項目申請核準。（2）如果原備案的建設規模、建設內容不發生變化，例如受匯率或市場因素影響，中方投資額發生變化等，則可申請備案變更。

13. 涉及敏感行業的項目予以核準的具體條件是什么？

發改部門核準機關對項目予以核準的條件為：

（一）不違反我國法律法規；

（二）不違反我國有關發展規劃、宏觀調控政策、產業政策和對外開放政策；

（三）不違反我國締結或參加的國際條約、協定；

（四）不威脅、不損害我國國家利益和國家安全。

需要指出的是，當前對涉及敏感行業的項目，符合下列兩種情形之一的，核準機關一般將之視為不違反國家發改委11號令第二十六條第（二）項規定的“宏觀調控政策”：（1）該項目屬于政府間合作項目；（2）核準機關就項目征求意見的過程中，有關行業主管部門和駐外使館明確表示支持該項目。

14. “惡意分拆項目”如何理解？

主要是指投資主體為規避監管而故意將一個項目拆分為多個項目。但是，根據項目需要或一般商業慣例而進行的正當合理的分期建設不屬于國家發改委11號令第五十一條所稱“惡意分拆項目”。

15. 境內企業通過其控制的境外企業開展3億美元以上非敏感類境外投資，已按11號令要求提交了大額非敏感類境外投資項目情況報告表的，實施過程中投資內容發生變更的，是否需要變更？

需要，重新提交報告表。

16. 未能在《企業境外投資證書》及備案或核準通知書有效期限內實施完成本項投資的，是否需要辦理延期手續？

如未能開展任何投資的，《企業境外投資證書》及備案或核準通知書均失效，需要重新辦理；在有效期限內開始實施（指實際出資，包括完成外匯登記以及出資手續）但未能完成全部投資的，無需辦理延期手續，可以到期后繼續完成。

17. 完成出資手續后還需要辦理哪些手續？

出資后需要完成一系列事中事后報告手續。就商務部門而言，在完成全部或部分出資時，需要按月及按年度通過商務部系統提交統計數據，并按期提交半年報告、報到登記報告以及就突發事件或重大不利事件進行報告。就發改部門而言，需要在完成項目后提交完成報告，并在發生重大不利情況下進行報告。

鑫達咨詢可承接全國多地區境外投資（odi）備案服務，了解更多境外投資odi流程相關事宜歡迎咨詢李經理。