2024年私募基金管理人高管變更流程詳解，在變更管理人時，協會Zui為關注的是變更的原因及合理性。此前，很多管理人提交的說明函中，將變更的原因簡單表述為投資者要求或協商一致，目前這種理由協會已經不再接受。實操過程中，我們經常遇到的私募基金產品變更管理人的情形可能有以下幾種，供大家了解：

1. 負責本產品的基金經理離職，準備到新管理人任職，投資人出于對基金經理的信任，同時也為了保持投資策略的延續性，因此選擇將基金產品的管理人由舊管理人變更為新管理人。

2. 由于受到基金產品投資范圍限制，原管理人不具備滿足基金產品投資范圍要求的相關資質，比如需要投資于銀行間債券等，需要變更到具備資質的管理人名下。

3. 原管理人被監管部門采取監管措施，存在經營管理風險或被注銷風險，已不具備持續運營能力，或者原管理人準備主動注銷，不再從事私募基金業務。

當然，除了以上所列示的原因之外，大家遇到的問題可能更加復雜，在向中基協提交相關材料時，如實說明變更原因即可，只要是合理的就不用太擔心。

管理人變更操作詳解

*舉例為原管理人在線的情況，如果是失聯的情況請參照前文梳理的步驟。*文中“預計時間”僅做參考，以實際情況為準

一、發起變更

確認變更意向后，原管理人根據原《基金合同》約定發起變更流程。

例如：原《基金合同》約定“非因法律、法規及有關政策發生變化的原因而導致合同變更時，須先經基金管理人和基金托管人協商一致，并按照本合同約定召開基金份額持有人大會決議通過或基金份額持有人以書面形式一致表示同意，可對本合同內容進行變更”，則分為兩步處理：

1、原管理人與托管協商，確認同意變更；

2、原管理人召開份額持有大會并簽署決議文件；或者，由原管理人發送《征詢意見函》至所有份額持有人，再由所有份額持有人出具書面同意。

涉及材料：

1、托管同意變更管理人書面確認函

2、托管對份額持有人大會決議文件蓋章版

預計時間：3個工作日

二、重新簽署基金合同

管理人變更涉及到《基金合同》當事人主體發生變更，需要基金投資人與新的管理人重新簽署《基金合同》。新的管理人應根據法規要求完成適當性募集流程與非居民金融賬戶識別工作。

涉及材料：

1、重新簽署的《基金合同》

2、簽署變更管理人協議

預計時間：5個工作日

三、提交系統

1、原管理人登錄ambers系統，在“產品備案”欄目下選擇“產品重大變更”，點擊“基金業務變更”選擇需要進行變更的產品，進入修改頁面。

2、在“管理人信息”頁簽點擊“變更”按鈕，點擊“新增管理人”按鈕添加新管理人，并將新管理人設置為信息填報人，并在頁簽末填寫變更時間、簡述變更內容，點擊“下一步”。

溫馨提示：我們發現在該步驟，協會系統會自動校驗產品類型與新增管理人的業務類型是否匹配，若該基金為證券類產品，而新增管理人的業務類型為股權、創業類，則無法進行下一步。

我們之前舉例為股權類中債權產品轉到其他類是可以的，證券類轉到股權類就很明顯不能勝任是無法實現轉換的，這個請大家注意。

另外紅色字體說明也需要大家留意：

3、在“相關上傳附件”頁點擊“變更”按鈕，在“基金合同”處上傳投資人與新管理人簽署的《基金合同》，在“變更管理人相關決議”處上傳同意變更的份額持有人大會決議文件與托管出具的書面回執，在“信息變更承諾函”處上傳原管理人蓋章的承諾函。

4、如基金有其他信息發生變更，也需在對應的頁簽下進行修改。填寫所有變更內容后，點擊“提交”按鈕，如有提示根據提示內容修改再提交。

5、新管理人登錄本機構ambers平臺，進入“產品備案”項下“管理人變更接收”，點擊“接收”按鈕。

6、  管理人均在系統中接收變更事項后，申請將成功提交至基金業協會后臺辦理。

預計時間：1個工作日 

四、等待審核，通過后出具生效公告

1、基金管理人變更屬于基金重大變更事項，協會后臺審核時間可能耗時較長，管理人需要耐心等待。審核期間，如果有需要補正的材料，協會也會通過系統反饋，管理人應當留意，時常登錄系統查看。

協會審核通過后，就可以在新管理人的系統中查詢到該基金的信息了。此時“產品重大變更”欄目顯示狀態如下：

2、協會審核通過后，新管理人應出具《變更事項生效公告》說明變更生效日期與相關事項，并發送給投資人與托管、外包機構。

預計時間：10~15個工作日 

五、費用結清

變更事項生效后，托管機構的基金會計根據生效日期劃斷新舊管理人管理費、增值稅金額，將生效日前的管理費與增值稅劃付給原管理人。生效日起，計提的管理費歸屬于新管理人，計提的增值稅應該由新管理人進行代繳。

預計時間：1個工作日 

六、賬戶變更

1、托管戶變更

目前在券商托管開立托管賬戶多以托管機構的證件信息申請，若變更管理人的過程中托管不變，則無需辦理賬戶變更手續，可以省略該步驟。

如若基金的托管賬戶是使用管理人的證件信息申請開立的（銀行托管時常采用），則需聯絡托管戶的開戶行辦理賬戶主體變更手續，或者更換托管戶。

更換托管戶期間會影響到交易，基金持有倉位必須全部平倉，再將所有基金資產轉移到新的托管戶上。

預計時間：5個工作日

2、股東卡、交易賬戶變更

完成托管戶變更手續后，新管理人就可以憑新的產品備案函聯系證券、期貨經紀商進行交易賬戶的信息變更了。在辦理證券資金賬戶變更前，應先聯系托管辦理股東卡的信息變更，憑變更后的回單才能進行證券資金賬戶變更。目前產品戶股東卡的信息變更需要去中證登臨柜辦理（臨柜目前上海、深圳、北京），建議管理人提前與托管機構協商人員的安排。

預計時間：

股東卡變更 5個工作日

交易賬戶變更 2個工作日

3、三方關聯

將新的交易賬戶與托管戶進行三方關聯。

預計時間：1~2個工作日 

七、變更完成

完成以上所有流程后，新管理人正式開始管理運作基金了。

整個周期1.5個月-3個月不等，一般是一個月左右。